Netflix покупает Warner Bros. за 82,7 миллиарда долларов. 59 из них придется одолжить

Компания Netflix Inc. объявила о покупке Warner Bros. Discovery Inc. В результате этой сделки ведущий мировой платный стриминговый сервис объединится с одной из старейших и самых почитаемых студий Голливуда.

Основанная почти три десятилетия назад как компания по прокату DVD-дисков, рассылавшая их клиентам по почте, Netflix завершила 2024 год с выручкой в ​​39 млрд долларов. Компания Warner Bros., основанная в 1920-х годах, имела объём продаж более 39 млрд долларов. С момента своего основания в 1923 году Warner Bros. принадлежала различным корпорациям, и недавняя история компании особенно сложна. В 2016 году её приобрела AT&T за 85 млрд долларов. Затем AT&T выделила активы Warner Bros. в самостоятельную компанию, которая в 2022 году была объединена с Discovery.

В пятницу утром Netflix объявила о сделке, которая может стать одним из самых успешных проектов в истории киноиндустрии — если пройдет тщательную проверку регулирующих органов США и других стран. На данный момент сделка была единогласно одобрена советами директоров Netflix и Warner Bros. Discovery.

В рамках сделки акционеры Warner Bros. получат 27,75 доллара за акцию наличными и акциями Netflix. Общая стоимость акционерного капитала в рамках сделки составляет 72 млрд долларов, а стоимость всего предприятия — около 82,7 млрд долларов. До завершения сделки Warner Bros. завершит запланированное выделение своего сетевого подразделения, включающего такие кабельные каналы, как CNN, TBS и TNT. Ожидается, что сделка будет завершена в третьем квартале 2026 года.

Netflix Inc. уже заручилась финансированием в размере 59 млрд долларов от банков Уолл-стрит, что сделает этот заём одним из крупнейших в истории кредитов такого рода.

После объявления о сделке акции Netflix упали на 2,3% на премаркете в Нью-Йорке, а акции Warner Bros. выросли примерно на 1%.

Помимо киностудии Warner Bros., Netflix приобретет ее кино- и телестудии HBO Max и HBO. В активы Warner Bros. входят обширные студии в Бербанке, Калифорния, а также обширный архив фильмов и сериалов, включая «Гарри Поттера» и сериал «Друзья».

В Netflix заявили, что рассчитывают «сохранить текущую деятельность Warner Bros. и развить её сильные стороны», включая выпуск фильмов в кинотеатрах. В настоящее время у Warner Bros. есть соглашения на прокат своих фильмов в кинотеатрах до 2029 года. В ближайшей перспективе Netflix дал понять, что сохранит HBO Max в качестве отдельного сервиса, а также анонсировал добавление контента HBO и HBO Max в свою линейку.

Netflix ожидает ежегодной экономии средств в размере 2–3 млрд долларов к третьему году после закрытия сделки с WB. Компания ожидает, что сделка приведет к увеличению прибыли на акцию ко второму году.

По заявлениям компаний, «это приобретение объединяет два новаторских развлекательных бизнеса, сочетая инновации, глобальный охват и лучший в своем классе стриминговый сервис Netflix с вековым наследием Warner Bros. в области повествования мирового уровня. Любимые франшизы, сериалы и фильмы, такие как „Теория большого взрыва“, „Клан Сопрано“, „Игра престолов“, „Волшебник страны Оз“ и киновселенная DC, присоединятся к обширному портфолио Netflix, включающему „Уэнсдэй“, „Бумажный дом“, „Бриджертоны“, „Отрочество“ и „Эвакуацию“, создавая выдающееся развлекательное предложение для зрителей по всему миру».

Netflix выплатит WBD неустойку в размере 5,8 млрд долларов, если сделка не будет закрыта «при определенных обстоятельствах, связанных с неполучением одобрений», или если американские или международные регулирующие органы заблокируют транзакцию.

Компания Warner Bros. выставила себя на продажу в октябре после получения предложений от нескольких компаний. Помимо Netflix, на компанию претендовали Paramount Skydance Corp. и Comcast Corp.

Источники: Bloomberg, CNN и Variety